全國政協(xié)委員、招商銀行[-1.23% 資金 研報]前行長馬蔚華表示，傳統(tǒng)銀行面臨兩個挑戰(zhàn)，這表現(xiàn)為兩個脫媒，一是資本性的脫媒，二是技術(shù)性的脫媒。資本性的脫媒就是資本市場直接融資挑戰(zhàn)銀行間接融資，而且隨著利率市場化，銀行的高收入，高利率肯定不復(fù)存在。技術(shù)性的脫媒，是指隨著第三方支付迅速崛起，銀行在支付領(lǐng)域受到前所未有的挑戰(zhàn)。

　　馬蔚華：我先做個開場白，每年都參加中國企業(yè)家的“兩會”沙龍，大家一起探討。今天我到政協(xié)的會上，被一大幫媒體圍住提問，這些問題基本這兩個，一個是互聯(lián)網(wǎng)金融和余額寶這個事，問我怎么看。第二件事就是銀行怎么應(yīng)對利率市場化。這兩件事實際上折射了中國近幾年現(xiàn)在面臨的兩大挑戰(zhàn)。實際上去年和今年這兩個問題比較突出，但我們在本世紀初的時候已經(jīng)預(yù)見到了。這兩個挑戰(zhàn)表現(xiàn)為兩個脫媒，一個是資本性的脫媒，一個是技術(shù)性的脫媒。過去傳統(tǒng)銀行一統(tǒng)天下，所謂資本性的脫媒就是資本市場直接融資挑戰(zhàn)銀行間接融資，而且隨著利率市場化，銀行的高收入，高利率肯定不復(fù)存在，這是一個挑戰(zhàn)。第二個挑戰(zhàn)就是技術(shù)性的脫媒，所謂技術(shù)性的脫媒，銀行過去支付的功能也是銀行主辦的，有了支付寶以后，第三方支付迅速崛起，銀行也在支付領(lǐng)域受到前所未有的挑戰(zhàn)，這個也是必然的。因為過去傳統(tǒng)金融服務(wù)的都是高大上，那些草根的都是傳統(tǒng)銀行不愿意服務(wù)的，他們也服務(wù)不了，例如一塊錢理財，銀行肯定做不了。而互聯(lián)網(wǎng)金融正是在傳統(tǒng)銀行過去忽略的領(lǐng)域崛起，他們正好填補了銀行覆蓋面的缺口，對社會也是有益的。

　　事實上，這兩個方面都對銀行構(gòu)成現(xiàn)實的挑戰(zhàn)。這是銀行的挑戰(zhàn)也好，機遇也好，都是傳統(tǒng)銀行沒法選擇的。一因為是銀行利潤來自經(jīng)濟的需求，二是因為利率過去比較高。所以，那幾年都是30%的利率增長，現(xiàn)在需求也在減少，經(jīng)濟放緩，過去30年高速增長，那些條件也不復(fù)存在了。你*9年的勞動力沒有了，土地越來越少，能源都越來越不堪重負。再加上出口在金融危機中的逆轉(zhuǎn)，所以經(jīng)濟放緩。

　　但我覺得經(jīng)濟放緩也是應(yīng)該的，我們覺得在世界這個范圍內(nèi)，GDP是一個方面，更重要的是GDP的技術(shù)含量是多少？有沒有質(zhì)量？有沒有挑戰(zhàn)性。我經(jīng)常用新加坡副總理兼財政部長及人力部長尚達曼的一句話，他說中國過去30年經(jīng)濟增長對我們沒有什么挑戰(zhàn)，因為你們的優(yōu)勢會轉(zhuǎn)瞬即逝。所以，我們現(xiàn)在要考慮怎么樣增加GDP的技術(shù)含量，怎么樣使GDP更有挑戰(zhàn)性，當然這肯定是對銀行的需求肯定會減少的一個因素。

　　然后利率市場化也是，我剛才說為什么錢會跑到余額寶那兒去，因為傳統(tǒng)銀行利率低，管制，該給老百姓的沒給，而余額寶是6%，這是誰也不傻的事。跑到那兒以后了，買了貨幣基金，銀行又用同業(yè)存款的形式吸進去了，同業(yè)存款不要求20%法律準備金。所以，這樣就出現(xiàn)了在互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)之間的需求。將來如果利率放開，根據(jù)金融機構(gòu)的需求情況，你可以給老百姓6%的利率。所以，我覺得利率市場化這也是銀行必須面對的。這和互聯(lián)網(wǎng)金融也是連在一起，另外互聯(lián)網(wǎng)金融不光是過去的支付領(lǐng)域，在信貸領(lǐng)域，P2P的領(lǐng)域也有這個挑戰(zhàn)。在財富管理的領(lǐng)域，因為網(wǎng)上賣保險，賣理財產(chǎn)品，這也是非常時尚的，非常有效益的，這些都會是銀行面臨的問題。

　　銀行將來怎么辦？剛才說風口，離國外的銀行還差一步，你能夠風險定價的情況下，1.2的利差，我們要換成1.2還能不能盈利？風險定價不能專挑那些好企業(yè)。所以，我建議修改《商業(yè)銀行法》，因為過去《商業(yè)銀行法》規(guī)定必須分業(yè)管理，這樣銀行利差越來越小，不能可持續(xù)增長。但是，銀行面臨*5的挑戰(zhàn)就是銀行的管理水平，這是銀行的本性問題。所以，我覺得要能過這一關(guān)，你就能夠降低成本，適應(yīng)利率市場化，互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域和現(xiàn)實經(jīng)濟領(lǐng)域面臨的挑戰(zhàn)都會小一點。另外，銀行和互聯(lián)網(wǎng)是相互切合的，這些都是金融機構(gòu)必須面對的一個風口。謝謝！鳳凰財經(jīng)訊 民營銀行概念股今日強勢，宏圖高科[10.02% 資金 研報]等兩股漲停。

　　個股方面，紅豆股份[10.08% 資金 研報]、宏圖高科漲停，鑫龍電器[9.35% 資金 研報]，沙鋼股份[5.91% 資金 研報]、亞通股份[0.36% 資金 研報]、山煤國際[2.23% 資金 研報]、蘇寧云商漲幅居前。

　　大智慧[3.26% 資金 研報]阿思達克通訊社報道，兩位消息人士周二向大智慧通訊社透露，首批民營銀行將試點四家，其中，浙江溫州在首批試點名單內(nèi)。

　　一位接近此事的權(quán)威人士稱，“我們得到的消息是4家，不過我們對這塊牌照的期待也不高，受到限制肯定是非常多的。”另有接近銀監(jiān)會的消息人士證實了上述消息，并表示，“浙江省試點名額已經(jīng)給了溫州，一旦牌照開閘，溫州拿下首批試點是肯定的。”十八屆三中全會《決定》明確要求，擴大金融業(yè)對內(nèi)對外開放，在加強監(jiān)管前提下，允許具備條件的民間資本依法發(fā)起設(shè)立中小型銀行等金融機構(gòu)。

　　此前，中國銀監(jiān)會主席尚福林在2014年全國銀行業(yè)監(jiān)管工作電視電話會議上曾表示，民營銀行將試點先行，首批試點3至5家，成熟一家批設(shè)一家。

　　分析認為，民營銀行作為我國金融改革關(guān)注焦點，正式發(fā)牌或再度引發(fā)市場關(guān)注。同時試點采取“成熟一家批設(shè)一家”的方式，關(guān)注度有望持續(xù)?？赏ㄟ^兩大思路尋找機會，短期內(nèi)直接或大股東申請設(shè)立民營銀行的公司。